واصلت أسعار الذهب مكاسبها للأسبوع الرابع على التوالي، يوم الجمعة، مدعومة بضعف الدولار، وإعلان إيران بأن المرور عبر مضيق هرمز بات مفتوحاً كلياً أمام جميع السفن التجارية طوال الفترة المتبقية من وقف إطلاق النار، مما أدى إلى انخفاض أسعار النفط وتهدئة المخاوف بشأن التضخم. كما سجلت مؤشرات الأسهم الأميركية مكاسب أسبوعية، بعد ارتفاعها عند مستويات قياسية، مع استئناف ملاحة المضيق.

ارتفع سعر الذهب الفوري بنسبة 1.5 % ليصل إلى 4861.32 دولارًا للأونصة، مسجلاً ارتفاعًا بأكثر من 2 % هذا الأسبوع. واستقرت العقود الآجلة للذهب الأميركي على ارتفاع بنسبة 1.5 % عند 4879.60 دولارًا.

أعلن وزير الخارجية الإيراني عباس عراقجي، في منشور على التواصل الاجتماعي، أن مرور السفن عبر المضيق سيكون وفق المسار المنسق الذي سبق أن أعلنته منظمة الموانئ والملاحة البحرية الإيرانية.

ردًا على ذلك، كتب ترمب على منصة تروث سوشل: "أعلنت إيران للتو أن مضيق إيران مفتوح بالكامل وجاهز للمرور الكامل. شكرًا لكم!". وأوضح الرئيس في منشور لاحق أنه على الرغم من فتح المضيق، فإن الحصار الأميركي المفروض على السفن الداخلة إلى الموانئ الإيرانية والخارجة منها سيظل ساريًا.

وكان ترمب قد أعلن سابقًا، يوم الخميس، عن وقف إطلاق نار لمدة عشرة أيام بين إسرائيل ولبنان. شكّلت الهجمات الإسرائيلية المتواصلة على أهداف حزب الله في لبنان نقطة خلاف في المفاوضات الشاملة بين إيران والولايات المتحدة. وألمح ترمب إلى إمكانية استئناف المفاوضات بين واشنطن وطهران خلال عطلة نهاية الأسبوع.

وقال ترمب إن واشنطن وطهران "قريبتان جدًا" من التوصل إلى اتفاق، مضيفًا أن إيران وافقت على عدم امتلاك سلاح نووي لأكثر من 20 عامًا. ويُعزى ترمب، بحسب تصريحاته، إلى رغبته في كبح جماح طموحات إيران النووية كسبب رئيس للحرب التي بدأت بضربات أميركية إسرائيلية مشتركة على إيران أواخر فبراير.

وفي المقابل، طالبت إيران برفع العقوبات الدولية. وألمح ترمب إلى أنه سينظر في تمديد وقف إطلاق النار إذا كانت واشنطن منفتحة على التوصل إلى اتفاق مع طهران.

ونقل موقع أكسيوس، نقلاً عن مسؤولين مطلعين على الأمر، أن واشنطن وطهران تناقشان خطة من ثلاث صفحات لإنهاء النزاع، يتضمن أحد بنودها الإفراج الأميركي عن 20 مليار دولار من الأموال الإيرانية المجمدة مقابل موافقة إيران على التخلي عن اليورانيوم المخصب. لكن ترمب صرّح لاحقًا أن إيران وافقت على تعليق برنامجها النووي إلى أجل غير مسمى، ولن تتلقى أي أموال مجمدة من الولايات المتحدة.

شكّل فتح مضيق هرمز، وإن كان مؤقتًا، ارتياحًا كبيرًا للمشاركين في الأسواق عبر مختلف فئات الأصول، إذ أدى الإغلاق الفعلي لهذا الممر المائي الحيوي، الذي يمر عبره خُمس تدفقات النفط والغاز العالمية، إلى أكبر اضطراب في الإمدادات في التاريخ، ما تسبب في ارتفاع أسعار النفط بشكل حاد.

وقال بيتر غرانت، نائب الرئيس وكبير استراتيجيي المعادن في شركة زانر ميتالز: "كان إعادة فتح المضيق حدثًا محوريًا، ومع انخفاض أسعار النفط، من المتوقع أن يُخفف ذلك من مخاوف التضخم ويُنعش التوقعات بخفض أسعار الفائدة - وكلها أخبار سارة للذهب". وأضاف أن أسعار الذهب قد تشهد مكاسب قصيرة الأجل لتتجاوز مستوى 5000 دولار للأونصة.

وواصل الدولار الأميركي وأسعار النفط انخفاضهما بعد التصريحات المتعلقة بفتح مضيق هرمز. ويجعل ضعف العملة الأميركية الذهب أكثر جاذبية لحاملي العملات الأخرى. انخفضت أسعار الذهب الفورية بعد أن شنت الولايات المتحدة وإسرائيل ضربات على إيران في أواخر فبراير، حيث أدى ارتفاع أسعار الطاقة إلى تأجيج المخاوف من التضخم ودفع الأسواق إلى تقليص توقعاتها بشأن خفض أسعار الفائدة. ولأن الذهب لا يُدرّ فوائد، فإنه عادةً ما يصبح أقل جاذبية عندما ترتفع تكاليف الاقتراض.

وفي سياق متصل، أوقفت البنوك الهندية طلبات شراء الذهب والفضة من موردين أجانب، حيث علقت أطنان من المعادن في الجمارك لعدم صدور أمر حكومي رسمي يُجيز الاستيراد، وفقًا لمصادر تجارية.

في أسواق المعادن النفيسة الأخرى، ارتفع سعر الفضة الفورية بنسبة 4.2 % إلى 81.71 دولارًا للأونصة، مسجلاً ارتفاعًا بأكثر من 7 % خلال الأسبوع. وارتفع سعر البلاتين بنسبة 1.6 % إلى 2118.30 دولارًا، بينما ارتفع سعر البلاديوم بنسبة 1.6 % إلى 1576.15 دولارًا. وكان كلا المعدنين يسيران على المسار الصحيح لتحقيق أرباح الأسبوع.

وقال محللو السلع النفيسة لدى انفيستنق دوت كوم، ارتفعت أسعار الذهب يوم الجمعة بعد أن أعلنت إيران فتح مضيق هرمز الحيوي أمام حركة الملاحة التجارية خلال فترة وقف إطلاق النار الجاري بين إسرائيل ولبنان. أعطى هذا الإعلان دفعة قوية لجهود خفض التصعيد في الشرق الأوسط وآمال السلام، مما أدى إلى انخفاض أسعار النفط وساهم في وصول الأسهم الأميركية إلى مستوى قياسي.

أفادت مصادر، نقلاً عن مسؤول إيراني رفيع، أن خلافات جوهرية لا تزال قائمة بين الولايات المتحدة وإيران بشأن التوصل إلى اتفاق لإنهاء الحرب، مضيفًا أن إبقاء مضيق هرمز مفتوحًا "مشروط بالتزام الولايات المتحدة ببنود وقف إطلاق النار". ومع ذلك، لا يزال سعر النفط الخام أعلى بكثير من مستويات ما قبل النزاع. أدى الارتفاع الحاد في الأسعار عقب بدء الحرب الإيرانية أواخر فبراير إلى زيادة التوقعات بارتفاع حاد في الضغوط التضخمية في دول العالم.

وقد أثرت التوقعات بأن البنوك المركزية ستستجيب للتضخم المتجدد برفع أسعار الفائدة سلبًا على الذهب خلال معظم الشهر الأول من الحرب الإيرانية. إذ يميل أداء الذهب إلى التراجع في ظل ارتفاع أسعار الفائدة.

في الوقت نفسه، جاء ارتفاع الدولار الأميركي، مدعومًا جزئيًا بالاعتقاد بأن صادرات الطاقة الكبيرة ستساعد في حماية الاقتصاد الأميركي من اضطرابات إمدادات النفط عبر مضيق هرمز. ويمكن أن يؤدي ارتفاع قيمة الدولار إلى زيادة تكلفة الذهب بالنسبة للمشترين الأجانب. وقد انخفض مؤشر أداء الدولار الأميركي يوم الجمعة بعد إعلان فتح مضيق هرمز، ثم استعاد بعض خسائره ليستقر.

ومع ذلك، أشار المحللون إلى أن سلسلة التصريحات الأخيرة حول إمكانية حدوث انفراجة قد تفقد بعضًا من تأثيرها على السوق بمرور الوقت. وقال مايكل براون، كبير استراتيجيي الأبحاث في شركة بيبرستون، في مذكرة: "يبدو أن الأسواق تفتقر إلى أي نوع من المحفزات الواضحة في هذه المرحلة، مما يساعد على تفسير الظروف المحدودة النطاق التي رأيناها بشكل متزايد تهيمن على سوق الصرف الأجنبي والدخل الثابت والمعادن".

مكاسب الأسهم

في بورصات الأسهم العالمية، سجلت المؤشرات الأميركية مكاسب أسبوعية، يوم الجمعة، بعد ارتفاعها عند مستويات قياسية، بدعم من إعلان إيران فتح مضيق هرمز بالكامل عقب إعلان وقف إطلاق النار بين إسرائيل ولبنان.

ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 القياسي ومؤشر ناسداك، الذي يضم شركات التكنولوجيا، مسجلين إغلاقًا قياسيًا ثالثًا على التوالي يوم الجمعة، بينما سجل مؤشر داو جونز الصناعي أعلى مستوى له منذ أواخر فبراير، وسط ترحيب المستثمرين بقرار إيران فتح مضيق هرمز وتفاؤلهم بإمكانية التوصل إلى اتفاق مع الولايات المتحدة لإنهاء الحرب.

صعد مؤشر داو جونز الصناعي بمقدار 869 نقطة، أي بنسبة 1.8 % ليصل إلى 49.447.92 نقطة عند الإغلاق. وارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بمقدار 84.78 نقطة، أو 1.20 % ليصل إلى 7,126.06 نقطة متجاوزاً حاجز 7100 نقطة لأول مرة. وارتفع مؤشر ناسداك المركب بنسبة 1.5 %، عند 24.468.48 نقطة، مسجلاً بذلك مكاسبه للأسبوع الثالث عشر على التوالي، وهو أطول سلسلة مكاسب له منذ عام 1992..

وبشكل غير رسمي، خلال الأسبوع، ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 4.53 %، وارتفع مؤشر ناسداك بنسبة 6.84 %، وصعد مؤشر داو جونز بنسبة 3.2 %.

وسجل مؤشر راسل 2000 للشركات الصغيرة أداءً أفضل من مكاسب الشركات الكبيرة، حيث أغلق مرتفعًا بنسبة 2.1 %، وسجل أيضًا أعلى مستوى إغلاق له على الإطلاق بعد أن سجل في وقت سابق أول أعلى مستوى له خلال اليوم منذ اندلاع الحرب.

وقال نيك جونسون، الرئيس التنفيذي ورئيس قسم الاستثمار في شركة ويليس جونسون وشركاه: "إن انخفاض أسعار الطاقة له تأثير أكبر على الشركات الصغيرة نظرًا لهوامش ربحها الضيقة"، مضيفًا: "بدأ يتضح أن الولايات المتحدة وإيران ترغبان في طي هذه الصفحة".

من بين القطاعات الصناعية الرئيسة الأحد عشر لمؤشر ستاندرد آند بورز 500، كان قطاع الطاقة الخاسر الأكبر، حيث انخفض بنسبة 2.9 %، تلاه انخفاض بنسبة 3.6 % في أسهم إكسون موبيل و2.2 % في أسهم شيفرون، مما شكّل ثاني وثالث أكبر عاملين مؤثرين على المؤشر خلال اليوم.

أما قطاع السلع الاستهلاكية غير الأساسية فكان الرابح الأكبر، حيث ارتفع بنسبة تقل قليلاً عن 2 %، مدفوعاً بارتفاع شركات الرحلات البحرية. وقفزت أسهم رويال كاريبيان بنسبة 7.3 %، بينما ارتفعت أسهم كارنيفال بنسبة 7 %. وجاء قطاع الصناعات في المرتبة الثانية من حيث الأداء، حيث ارتفع بنسبة 1.8 %، مدفوعاً بارتفاع أسهم يونايتد إيرلاينز بنسبة 7 %، متصدراً بذلك قائمة القطاعات الرابحة. وكان قطاع الصناعات ثاني أقوى القطاعات أداءً، حيث ارتفع بنسبة 1.8 %، مدفوعاً بارتفاع أسهم يونايتد إيرلاينز بنسبة 7 %، متصدراً بذلك قائمة القطاعات الرابحة.

مع ذلك، يحذر بعض المحللين من استمرار التحديات اللوجستية التي تواجه شركات الشحن. يقول إريك بيثيل، الشريك العام في شركة ماري ليبروم للاستثمار البحري: "لا يزال مشغلو السفن يواجهون أقساط تأمين باهظة ضد مخاطر الحرب، ومخاطر محتملة للألغام، وعدم يقين بشأن تطبيق القوانين".

كان أكبر ضغط على مؤشر ستاندرد آند بورز 500 هو انخفاض سهم نتفليكسبنسبة 9.7 % بعد أن توقعت الشركة أرباحاً أقل من التوقعات للربع الحالي. كما أعلنت الشركة عن استقالة المؤسس المشارك ورئيس مجلس الإدارة لفترة طويلة، ريد هاستينغز، منهياً بذلك مسيرة مهنية امتدت 29 عاماً.

انخفض سهم ألكوا بنسبة 6.8 % بعد أن أعلنت الشركة المنتجة للألمنيوم عن أرباح وإيرادات للربع الأول أقل من تقديرات المحللين، عازيةً ذلك إلى ارتفاع التكاليف وتراجع الطلب.

في بورصة نيويورك، تفوقت الأسهم الرابحة على الخاسرة بنسبة 4.03 إلى 1، حيث سُجّلت 623 قمة جديدة و46 قاعًا جديدًا. أما في بورصة ناسداك، فقد ارتفعت أسعار 3685 سهمًا وانخفضت أسعار 1183 سهمًا، بنسبة 3.11 إلى 1. وسجّل مؤشر ستاندرد آند بورز 500 تسعًا وأربعين قمة جديدة خلال 52 أسبوعًا، دون تسجيل أي قاع جديد. وكان حجم التداول قوياً نسبياً في البورصات الأميركية، حيث تم تداول 20.29 مليار سهم، مقارنة بالمتوسط ​​المتحرك البالغ 19.12 مليار سهم خلال آخر 20 جلسة.