ارتفعت أسعار الذهب في إغلاق تداولات الأسبوع الفائت، مسجلة مكاسب أسبوعية، حيث ساهم التفاؤل بشأن إمكانية إنهاء الصراع الإيراني في تخفيف المخاوف بشأن التضخم وأسعار الفائدة المرتفعة، وارتفع سعر الذهب الفوري بنسبة 0.7% ليصل إلى 4719.68 دولارًا للأونصة بحلول الساعة 17:45 بتوقيت غرينتش، محققًا مكاسب بنسبة 2.3% هذا الأسبوع. واستقرت العقود الآجلة للذهب الأمريكي على ارتفاع بنسبة 0.4% عند 4730.70 دولارًا.

يواجه الذهب، الذي يُنظر إليه عادةً كملاذ آمن خلال فترات الاضطرابات العالمية، ضغوطًا في ظل بيئة أسعار الفائدة المرتفعة نظرًا لطبيعته غير المدرة للدخل.

وقال ديفيد ميغر، مدير تداول المعادن في شركة هاي ريدج فيوتشرز، في إشارة إلى الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي "يتداول الذهب كأصل عالي المخاطر وليس كملاذ آمن، ويرتبط انتعاش الذهب بآفاق خفض التصعيد في إيران. ومع انخفاض أسعار الطاقة، تتزايد احتمالات خفض أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي في المستقبل".

وأعلنت الولايات المتحدة أنها تتوقع ردًا إيرانيًا في وقت لاحق من يوم الجمعة على أحدث مقترحاتها لإنهاء الحرب في الخليج، في الوقت الذي تبادلت فيه القوات الأمريكية والإيرانية إطلاق النار في المنطقة.

ومن المتوقع أن تشهد أسعار النفط ومؤشر الدولار الأمريكي انخفاضًا أسبوعيًا، ويجعل ضعف الدولار الأمريكي الذهب المقوم بالدولار أقل تكلفة لحاملي العملات الأخرى، بينما يساهم انخفاض أسعار الطاقة في تخفيف المخاوف بشأن التضخم.

ويرى السوق احتمالًا بنسبة 14% لرفع سعر الفائدة الأمريكي هذا العام، بانخفاض عن حوالي 22% في اليوم السابق. وقال محافظ الاحتياطي الفيدرالي ستيفن ميران إنه يأمل أن يبقى رئيس البنك المركزي جيروم باول في منصبه لفترة قصيرة فقط. ويتجه كيفن وارش لخلافة باول في رئاسة الاحتياطي الفيدرالي في انتظار تصويت مجلس الشيوخ.

وأظهرت البيانات أن التوظيف في الولايات المتحدة ارتفع بأكثر من المتوقع في أبريل/نيسان. وواصل الذهب مكاسبه لفترة وجيزة بعد صدور هذه البيانات، وكان الطلب على الذهب في الهند ضعيفًا هذا الأسبوع، حيث دفع انتعاش الأسعار المشترين المحتملين إلى تأجيل عمليات الشراء، بينما حافظت علاوات الصين على استقرارها بفضل الطلب على الملاذات الآمنة.

في أسواق المعادن النفيسة الأخرى، ارتفعت أسعار الفضة الفورية بنسبة 2.5% إلى 80.4 دولارًا للأونصة، وزاد البلاتين بنسبة 1.3% إلى 2047.88 دولارًا. وكان كلا المعدنين في طريقهما لتحقيق مكاسب أسبوعية. وانخفض سعر البلاديوم بنسبة 0.5% إلى 1.48 دولارًا.

وقال محللو السلع النفيسة لدى النفيسة لدى انفيستنق ارتفعت أسعار الذهب يوم الجمعة، متجهةً نحو تحقيق مكاسب أسبوعية، مدعومةً بضعف الدولار الأمريكي، حيث قلّص المتداولون توقعاتهم برفع أسعار الفائدة بعد صدور تقرير قوي عن الوظائف في أبريل، وظلت الأسواق تركز على التطورات في الشرق الأوسط والوضع في مضيق هرمز الحيوي وحوله. هذا الممر المائي الحيوي، الذي يمر عبره خُمس النفط والغاز في العالم، أغلقته إيران فعلياً منذ بداية النزاع في نهاية فبراير، مما أدى إلى أكبر انقطاع في الإمدادات في التاريخ.

وأفاد مكتب إحصاءات العمل الأمريكي أن الوظائف غير الزراعية ارتفعت بمقدار 115 ألف وظيفة الشهر الماضي، متجاوزةً توقعات الاقتصاديين البالغة 65 ألف وظيفة. وظل معدل البطالة ثابتًا عند 4.3%.وبينما كان التقرير مُنتظرًا بشغف، إلا أنه يأتي في وقتٍ يُركّز فيه المشاركون في السوق ومراقبو السياسة النقدية على التضخم نتيجة ارتفاع أسعار النفط الناجم عن الصراع الدائر في الشرق الأوسط. أشار المحللون إلى أن بيانات أبريل/نيسان تُشير إلى تراجع نمو الأجور نتيجة التضخم.

قبل صدور التقرير، توقع المتداولون احتمالاً ضئيلاً لرفع الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة هذا العام لمواجهة الصدمة التضخمية الناجمة عن الحرب. إلا أن احتمالات رفع أسعار الفائدة تراجعت بعد صدور البيانات.

انخفض الدولار الأمريكي بعد صدور البيانات، إذ تُعتبر أسعار الفائدة المرتفعة مؤشراً إيجابياً للدولار عموماً. وعادةً ما يُعزز ضعف الدولار أسعار الذهب، حيث يُصبح المعدن النفيس أقل تكلفةً للمشترين الأجانب.

انتعاش الأسهم

وفي بورصات الأسهم، سجل مؤشرا ستاندرد آند بورز 500 وناسداك مستويات قياسية يوم الجمعة، مدعومين بمكاسب أسهم شركات مثل إنفيديا وسانديسك وغيرها من الشركات العاملة في مجال الذكاء الاصطناعي، في حين أشار تقرير الوظائف الذي جاء أقوى من المتوقع إلى مرونة سوق العمل، وارتفع سهم إنفيديا بنسبة 1.8%، بينما قفز سهما شركتي مايكرون، وتكنولوجي، وسانديسك المتخصصتين في بيع الذاكرة والتخزين، بأكثر من 15% لكل منهما، مدفوعين بالطلب القوي الناتج عن التوسع السريع في مراكز بيانات الذكاء الاصطناعي، وقفز مؤشر فيلادلفيا لأشباه الموصلات ليصل مكسبه حتى الآن في الربع الثاني إلى 55%.

وشهد مؤشرا ستاندرد آند بورز 500 وناسداك ارتفاعًا قياسيًا هذا الأسبوع، حيث ركز المستثمرون على التقارير المالية القوية للشركات الأمريكية، متجاهلين المخاوف من أن ارتفاع أسعار النفط المرتبط بالصراع في الشرق الأوسط يُؤجج التضخم.

تشير توقعات إلى أن أرباح الربع الأول من مؤشر ستاندرد آند بورز 500 في طريقها للارتفاع بنسبة 29% تقريبًا على أساس سنوي، مدفوعًا بشكل كبير بأداء الشركات الكبرى في وول ستريت العاملة في مجال الذكاء الاصطناعي.

وأظهرت البيانات أن التوظيف في الولايات المتحدة ارتفع بأكثر من المتوقع في أبريل، بينما استقر معدل البطالة عند 4.3%، مما عزز التوقعات بأن يُبقي الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة دون تغيير لبعض الوقت. ويتوقع المتداولون أن يُبقي البنك المركزي أسعار الفائدة ثابتة في نطاق 3.50% إلى 3.75% حتى نهاية العام.

ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.84% ​​ليُنهي الجلسة عند 7,398.93 نقطة. وربح مؤشر ناسداك 1.71% ليصل إلى 26,247.08 نقطة، بينما ارتفع مؤشر داو جونز الصناعي بنسبة 0.02% ليصل إلى 49,609.16 نقطة، وارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 لقطاع التكنولوجيا بنسبة 2.7%، بينما انخفض مؤشر قطاع المرافق (SPLRCU) بنسبة 0.9%.

وحقق مؤشرا ستاندرد آند بورز 500 وناسداك مكاسبهما الأسبوعية السادسة على التوالي، وهي أطول سلسلة مكاسب منذ أكتوبر 2024. وسجل مؤشر داو جونز مكاسبه الأسبوعية لأسبوعين متتاليين.

وقد ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 8% في عام 2026، بينما ارتفع مؤشر ناسداك بنسبة 13%. ساهم التفاؤل بشأن الأرباح في تغاضي المستثمرين عن الهجمات الجديدة بين القوات الأمريكية والإيرانية في الخليج.

وارتفع سعر خام برنت فوق 100 دولار للبرميل مع تضاؤل ​​الآمال في حل سريع للصراع في الشرق الأوسط وإعادة فتح مضيق هرمز تدريجيًا، وهو ممر حيوي لعبور النفط والغاز الطبيعي المسال.

وأعلنت الولايات المتحدة أنها تتوقع ردًا من طهران على مقترحها الأخير في وقت لاحق من يوم الجمعة.

ووفقًا لمجموعة بورصة لندن، فقد تجاوزت أرباح 83% من شركات مؤشر ستاندرد آند بورز 500 البالغ عددها 440 شركة، والتي أعلنت نتائجها للربع الأول حتى الآن، توقعات المحللين. ويُقارن هذا بمتوسط ​​طويل الأجل يبلغ حوالي 67%.